Băncile din zona euro au restricționat accesul la credite în al doilea trimestru și prevăd o nouă înăsprire a condițiilor de împrumut în trimestrul curent (iulie-septembrie) din cauza temerilor legate de instabilitatea geopolitică, potrivit unui sondaj al Băncii Centrale Europene.
Sondajul realizat în rândul celor mai mari 159 de bănci din zona euro indică un sistem de finanțare tot mai rigid într-un moment în care economia europeană dădea semne fragile de redresare.
Deși cererea de credite din partea companiilor a crescut, băncile au respins o proporție mai mare de dosare, iar criteriile de acordare s-au înăsprit și mai mult în sectoare precum industria auto și industria manufacturieră cu consum ridicat de energie, notează Reuters.
„Pentru al treilea trimestru din 2026, băncile se așteaptă la o înăsprire suplimentară a criteriilor de acordare a creditelor în toate categoriile de împrumuturi”, a subliniat BCE.
Standardele de creditare au devenit mult mai stricte. Companiile mari și IMM-urile se confruntă deopotrivă cu cerințe mai severe privind garanțiile colaterale, cu marje de dobândă mai mari pentru creditele considerate riscante și cu o analiză mult mai riguroasă a planurilor de afaceri.
Într-o economie bazată în proporție de peste 70% pe finanțare bancară, cum este cea a zonei euro, decizia instituțiilor de credit de a închide parțial robinetul de lichidități are efecte de propagare rapide.
S-a încheiat perioada banilor ușor de obținut
În al doilea trimestru, înăsprirea condițiilor a lovit cel mai dur segmentul creditelor acordate societăților nefinanciare. Companiile care caută capital pentru expansiune sau pentru refinanțarea datoriilor existente se lovesc de un refuz politicos sau de condiții contractuale mult mai costisitoare. Băncile au raportat o creștere a marjelor aplicate creditelor medii și mari, reflectând costul mai ridicat al riscului pe care și-l asumă.
Nici sectorul imobiliar nu a fost cruțat. Creditele pentru achiziția de locuințe au înregistrat o înăsprire a criteriilor de acordare. Băncile solicită acum avansuri mai mari și manifestă o toleranță mai scăzută față de nivelul de îndatorare al gospodăriilor, temându-se că o eventuală deteriorare a pieței muncii, provocată de șocurile geopolitice, ar putea duce la o creștere a creditelor neperformante.
S-a încheiat perioada banilor ușor de obținut, iar noul peisaj financiar este dominat de prudență, evaluări stricte ale riscului și o sensibilitate extremă la contextul global.
